Текстильна промисловість Індії переживає «ефект метелика», спричинений ланцюгом поставок бавовни. Як головний світовий експортер бавовняної тканини, 8% річне зниження експорту бавовняної тканини з Індії у другому кварталі 2024 року підкріплене різким зростанням внутрішніх цін на бавовну через скорочення виробництва. Дані показують, що спотові ціни на бавовну в Індії зросли на 22% з початку 2024 року до другого кварталу, що безпосередньо підвищило виробничі витрати на бавовняну тканину та послабило її цінову конкурентоспроможність на міжнародному ринку.
Ефекти хвиль, що призводять до зниження виробництва
Скорочення виробництва бавовни в Індії не є випадковим. Протягом посівного сезону 2023-2024 років основні виробничі регіони, такі як Махараштра та Гуджарат, постраждали від аномальних посух, що призвело до 15% падіння врожайності бавовни з одиниці площі порівняно з минулим роком. Загальний обсяг виробництва впав до 34 мільйонів тюків (170 кг на тюк), що є найнижчим показником за останні п'ять років. Дефіцит сировини безпосередньо спричинив зростання цін, а виробники бавовняних тканин мають слабку переговорну силу: малі та середні текстильні фабрики становлять 70% текстильної промисловості Індії та мають труднощі з фіксацією цін на сировину за допомогою довгострокових контрактів, змушені пасивно погоджуватися на перенесення витрат.
Реакція на міжнародному ринку ще більш прямолінійна. На тлі відтоку конкурентів, таких як Бангладеш та В'єтнам, експортні замовлення Індії на бавовняну тканину до ЄС та США скоротилися на 11% та 9% відповідно. Покупці з ЄС більше схильні звертатися до Пакистану, де ціни на бавовну залишаються стабільними завдяки великому врожаю, а котирування на аналогічну бавовняну тканину на 5-8% нижче, ніж в Індії.
Інструментарій політики для виходу з глухого кута
З огляду на скрутне становище, реакція уряду Індії демонструє подвійну логіку «короткострокового аварійного порятунку + довгострокової трансформації»:
- Скасування імпортних тарифів на бавовняну пряжу: Якщо цю політику буде впроваджено, Індія звільнить імпортовану бавовняну пряжу від поточного 10% базового тарифу та 5% додаткового податку. За оцінками Міністерства текстилю Індії, цей крок може знизити вартість імпорту бавовняної пряжі на 15%, і очікується, що щомісячний імпорт бавовняної пряжі збільшиться на 50 000 тонн, що заповнить 20% дефіциту внутрішньої сировини та полегшить тиск сировини на виробників бавовняної тканини.
- Ставка на шлях переробленої бавовни: уряд планує надати 3% тарифну знижку на експорт перероблених бавовняних тканин через «Програму стимулювання експорту переробленого волокна» та співпрацювати з галузевими асоціаціями для створення системи сертифікації якості переробленої бавовни. Наразі експорт перероблених бавовняних тканин з Індії становить менше 5%, тоді як світовий ринок переробленого текстилю зростає на 12% щорічно. Очікується, що дивіденди політики призведуть до того, що експорт цієї категорії перевищить 1 мільярд доларів у 2024 році.
Тривога та очікування в галузі
Текстильні підприємства все ще спостерігають за наслідками цієї політики. Санджай Такур, президент Федерації текстильної промисловості Індії, зазначив: «Зниження тарифів може задовольнити нагальну потребу, але цикл транспортування імпортованої бавовняної пряжі (45-60 днів для імпорту з Бразилії та США) не може повністю замінити оперативність місцевого ланцюга поставок». Що ще важливіше, міжнародний ринковий попит на бавовняну тканину зміщується з «пріоритету низької ціни» до «сталого розвитку» – ЄС законодавчо затвердив, що частка перероблених волокон у текстильній сировині не повинна бути меншою за 50% до 2030 року, що є основною логікою просування Індією експорту переробленої бавовни.
Ця криза, спричинена бавовною, може змусити текстильну промисловість Індії прискорити свою трансформацію. Коли короткостроковий політичний буфер та довгострокова зміна напряму діяльності утворять синергію, те, чи зможе експорт бавовняної тканини з Індії зупинити падіння та відновитися у другій половині 2024 року, стане важливим вікном для спостереження за реструктуризацією світового ланцюга поставок текстилю.
Час публікації: 05 серпня 2025 р.